A OpenAI faturou US$ 20 bi a menos do que o mercado esperava — e os semicondutores pagaram a conta

Notas do episódio

A capa do Financial Times trouxe a receita anualizada da OpenAI em US$ 50 bilhões, contra US$ 70 bilhões esperados. A frustração atingiu toda a cadeia: Nasdaq −1,25%, índice de semicondutores −3,4%, com quedas em Broadcom, AMD, NVIDIA, Micron, Intel e Amazon. Microsoft e Meta resistiram melhor, sinal de que o investidor precifica o risco de circularidade nos elos mais cíclicos. No mesmo dia, o leilão de Treasuries de 30 anos repetiu o de 10 anos: bid-to-cover de 2,54 vezes contra média de 2,41 e 72,3% absorvidos por investidores indiretos. O mercado aceita juros mais altos por mais tempo — a PIMCO já admite 6% no título longo. Também no episódio: Waller e Musalem reforçam o aperto (manutenção em outubro, alta em dezembro como cenário-base); Ormuz sob maior controle de Irã e houthis; China retoma exportações de combustíveis refinados e anuncia estímulo de 82 bilhões; SpaceX compra licenças de telefonia móvel; Pepsi bate o EPS, mas corta o guidance de lucro por custo de insumos; primeiras pesquisas do segundo turno, apoios declarados e Ibovespa de volta aos 206 mil; IPCA de setembro às 9h. Este podcast reflete o estudo diário de um investidor. Não é recomendação de investimento. #OpenAI #Nasdaq #semicondutores #NVIDIA #Treasury #Fed #Pepsi #China #diesel #Ibovespa #IPCA #mercadofinanceiro #investimentos #macroeconomia #PanoramaDoMercado Timestamps 0:00 Abertura e manchetes do dia 2:30 Leilão de 30 anos: demanda forte e PIMCO fala em 6% 4:15 Waller e Musalem: aperto monetário 4:50 Ormuz, petróleo e os três riscos (desconto, crédito, caixa) 5:50 OpenAI frustra: Nasdaq e semicondutores 8:10 SpaceX entra na telefonia móvel 8:50 Pepsi: resultado bom, guidance cortado 10:10 China: combustíveis, estímulo de 82 bi e Vale 11:00 Pesquisas, Congresso e curva de juros 12:00 IPCA e encerramento